百度金融或独立分拆，提前评测其金融科技“能力商”

　　离钱最近的互联网公司显然最值钱。前不久科技部旗下单位公布的2017年独角兽企业名单中互金行业的独角兽共21家，总估值远超其他行业就从侧面印证了这一点。

　　不过这份榜单中少了一个重量级的金融科技独角兽，那就是尚在百度体系之内即将要分拆的百度金融。和趣店、宜信等P2P不同，百度金融具有互联网巨头业务综合性；与阿里的蚂蚁金服、京东金融靠近电商及新零售消费场景、微众银行从微信用户中转化理财产品相比，百度金融则依靠大数据、人工智能，在金融科技上独领风骚。若独立分拆，百度金融以其业务特征、规模，必然成为独角兽成员。

　　站在风口之上的“智能金融”

　　去年至今，无论是传统银行巨头、保险业巨头还是互联网金融公司均不约而同汇入“金融科技”新浪潮中。金融科技（FinTech）除了大数据、云服务外，尤其重视人工智能（AI）技术的应用。

　　人工智能（AI）技术之中的自然语义理解、图象识别、声音识别、用户定位、用户画像、机器辅助决策等正在快速渗透金融业务，并已经有了应用落地，比如平安科技的智能认证和智能闪赔，凡普金科的“智能获客”和“智能运营”，一些VC机构的“智能投研”等等。

　　在国内各个AI研发实力排行榜之中百度均位居NO.1，百度近两年来每年在AI的研发投入上超过了总收入的15%、超百亿的研发投入。不过，外界对百度AI实力关注主要是智能语音识别技术、自动驾驶技术以及信息流精准营销等方面，正如百度高级副总裁、百度金融负责人朱光所强调的，金融是人工智能最好的落地场景。

　　人工智能将重塑整个金融服务业，AI+金融结合的“智能金融”将彻底变革“消费金融”、“智能投研或智能投顾”、“保险科技”、“资产证券化”（ABS）、“区块链技术”等领域，带来至少5大风口，每个领域AI金融都将带来万亿级的市场机会，由于技术、人才及业务基因优势，百度金融比其他互联网金融公司在抢占智能金融风口上有着更得天独厚的优势。

　　很多互联网金融独角兽打着“金融科技”的旗号，但绝大多数是“伪人工智能”，“智能金融”离不开软、硬件两方面条件，在软件方面，“大数据”是原料、“算法”是核心、“算力”是驱动；在硬件方面，牌照、金融业务、IT系统缺一不可。

　　百度金融底层是基于AI技术的“百度金融大脑”，涵盖了处于前台的“智能获客”、“身份识别”；处于中台的“智能投顾”、“大数据风控”；以及处于后台的“智能客服”、“金融云”和“区块链”等金融科技七大核心业务能力，以大数据风控能力为例，百度金融通过构建170亿节点、650亿条边的巨型关联网络，进行有效的反欺诈。

　　评测百度金融的金融科技“能力商”

　　创造力商数是一个人的能力智商，具体讲就是指一个人的思维能力、开放能力、创新能力和创造能力。与智商(IQ)和情商(EQ)一起构成人类的三大商数。创商的核心理念：OIC,即开放(Open)+创新(Innovation)+创造(Creation)，即开放性地、创新性地、创造性地解决问题。

　　对于一家企业而言，“创商“或者说”能力商“决定了其可以走多快、走多远。具体到百度金融而言，它的金融科技”创商“如何呢？不妨从金融科技核心的大数据、AI技术、场景应用等角度做个评测。

　　开展互联网金融业务的前提是掌握一手用户征信数据，在DT时代，数据是越用越值钱的资源。目前国内掌握用户大数据最为丰富依然是BAT。百度金融依托百度覆盖全网用户的大数据构筑了金融科技的最核心竞争力。[page]分页标题[/page]

　　《2018年中国大数据风控调研报告》指出，随着金融科技的深入发展和多方面应用，以大数据等科技手段提收增效成为金融行业核心诉求。报告显示，2017年中国大数据风控市场规模达140亿，而随着开源类技术迅猛发展、行业趋于合规化，以及百行征信的成立，大数据分析市场越来越趋于集中，技术、数据、场景理解、客群和获客成为了大数据风控公司五大核心竞争力，其中百度等联网巨头更占优势：

　　数据源方面，以百度金融的“磐石”平台为例，它的数据来源于公司内部所拥有的万亿级行为数据和自营金融业务数据，以及与外部合作机构的统计数据，可以进行大量用户行为数据进行模型训练和调优。

　　在技术层面，百度公司在AI领域重金投入多年，有三大实验室和上万研发团队，以及中国最大的GPU集群,技术实力雄厚——这些让金融科技从底层技术架构到上层技术都拥有了领先优势。

　　从获客和客群上来说，百度金融、蚂蚁金服等分别与四大行达成战略合作，利用金融大数据帮助其获取客户，占据着行业内的优质客群。如百度金融帮助南京银行(601009,股吧)拓展客户，通过百度的大数据推送给南京银行的客群，通过率已经达到81.5%。

　　在场景应用上，大数据在金融领域应用已很成熟。百度金融已经在银行、保险、基金、信托、互金机构等进行了落地合作。而百度本身拥有地图、视频等生态资源，未来AI Fintech在医疗、教育、文娱等各个行业的落地也具有足够的想象空间。

　　实际上，百度的大数据、人工智能技术等“创商“值，使得百度金融的消费金融业务、理财业务等都拥有极为宝贵优势。

　　正是由于有海量用户数据以及大数据分析技术做支撑，百度金融能在搜索的沃土中发现更多线上金融需求，并切入到越来越多消费场景之中。

　　对于B端企业客户而言，中国几乎所有的互联网企业以及民营企业均依赖百度搜索作为流量入口，百度销售体系之内本身就有百万级覆盖各行各业企业作为存量客户，这使得百度金融本身从一成立就站在巨人的肩膀上，基于百度实时流动的“活数据”，使得百度金融能针对性为广大企业服务提供一体化金融解决方案，“取法乎上”，在2017一年百度金融已与国内400家金融机构达成合作。

　　拥有高“创商“的百度金融也选择了开放性、创新性、创造性的对外合作形式。

　　据悉，百度金融定位于为合作伙伴输出金融科技能力，在不同的金融场景之中施展、反馈并迭代自身的能力。目前已经形成了消费金融、财富管理两大领域的平台型金融科技能力输出。正如百度副总裁张旭阳接受媒体采访时表示，“未来互联网金融的正确打开方式应该是基于区块链、大数据风控等技术，更加公允地给资产定价，再和机构投资人、财富管理机构和专业资管机构的组合管理对接，形成一个既连通投融资，又使得成本降至最低的模式。”

　　一个典型的例子。百度与中信银行(601998,股吧)联合发起创设国内首家独立法人的直销银行——百信银行，自2017年11月18日开业至今年3月底，短短数月，已授信用户超100万人，累计放贷额超150亿元。百度金融向合作金融机构输出模型、算法、智能获客、智能客服等能力，为合作伙伴构建“金融大脑”，比如百度金融为中国农业银行(601288,股吧)共建智能银行、金融科技联合实验室。此外，在智能投顾、量化投资、云服务、大数据风控、反欺诈、保险科技等方面百度金融也能有所作为。

　　在金融科技领域的涌现出来的创新商业模式往往使得监管相对滞后，对于真正合规的公司则希望行业有序发展，百度金融在向金融机构输出能力的同时，也在向监管层输出协同监管的技术能力，据了解，百度金融正与多家监管机构对接，提升其监管科技与金融科技协同发展，配合监管政策在行业落地，促进金融行业朝规范、普惠方向发展。[page]分页标题[/page]

　　结语

　　百度金融立足于搜索大数据和人工智能技术的先天优势，是目前“金融科技”行业之中，能同时在to C端和to B端均有重要影响的平台型机构，其独立分拆上市或对我国金融科技行业格局产生深远影响。

　　据传估计百度金融2017年底已实现盈利，这个数据对比一些年收入低、长期亏损的、但高估值互金公司，百度金融可谓是“含着金钥匙”、创商值满满的、自带光环的分拆，跻身为互联网金融行业前三甲已然没有太大悬念。

　　文 | 李星